难道就没人关心一下家庭主妇的处境吗？
澳大利亚联邦储备银行（RBA）刚刚提高了利率，这对金融市场来说并不是什么惊喜。政策制定者声称，2025年下半年通货膨胀的加剧是这个预期决定的推动因素，但这真的仅仅是关于通货膨胀吗？
利率不仅仅关系到银行为储蓄提供的回报，以及帮助限制消费和抑制通货膨胀。利率还与抵押贷款息息相关，而澳大利亚家庭在财务上已经挣扎了很长时间。
澳大利亚家庭遭受加息影响
根据 realestate.com.au 的数据显示，自2023年以来，超过30%的 homeowners 表示他们在偿还贷款方面感到压力。目前这一比例为35%，与之前的1月数据相符：2025年为36%，2024年为37%，2023年为34%。而在2022年，这一数字“仅仅”是24%。
2022年是RBA开始加息的年份，联想之间的关系不言而喻。
除了通货膨胀顽固地保持在3%以上外，澳大利亚经济整体表现相对良好，经济稳定增长，失业率较低。
然而，这些数字明显显示出宏观经济数据与普通人日常生活之间日益加大的脱节，后者基本上是通过月底的生活是否艰难来评估的。事实上，经过一段短暂的缓解期后，目前的债务与收入比率严重挤压了家庭的预算。
在2024年到2025年末，工资增长的速度快于通货膨胀。但最近，通货膨胀率跃升至3.8%，再次超过工资增长，并触发了RBA的加息。这一加息决定对家庭来说是个苦涩的毒丸，现在家庭要准备应对新的抵押贷款压力。
根据罗伊·摩根的数据，截至2025年8月，有140万澳大利亚人被认为面临抵押贷款压力。这还是在通货膨胀激增和RBA加息之前。告别工资增长快于通货膨胀的日子吧，这一变化一旦传递到抵押贷款持有者身上，将使抵押贷款利率回到13年前的水平。
而这可能只是个开始，澳洲联储行长米歇尔·布洛克已为未来进一步加息打开了大门。
那么，如果RBA实施预期中的再加息至少两次，会发生什么呢？
根据最新的西太平洋银行调查，澳大利亚消费者信心已在2月因加息而恶化，给家庭财务施加压力。该调查还显示，房价预期达到十五年来的最高点。
对于抵押贷款持有者来说，金融状况不仅预计将继续紧张，还可能恶化。实际上，消费应该会减少，从而可能驯服通货膨胀这个怪兽。
但这远不能成为长期解决方案；相反，更像是一个恶性循环，而RBA在可预见的未来并无意打断这一循环。